استراتجية تداول الفوركس استنداداّ إلى التحليل الأساسي

نصائح أساسية

• هدف التحليل الأساسي هو حساب سعر السوق العادل للأوراق المالية ، والتي يمكن للمتداول مقارنتها بالسعر الحالي لمعرفة ما إذا كانت الورقة المالية مقومة بأقل من قيمتها الحقيقية أو مبالغ فيها.
• يتضمن التحليل الأساسي في الفوركس الظروف الاقتصادية التي قد تؤثر على العملة الوطنية.
• هناك العديد من المؤشرات الرئيسية التي يجب مراقبتها عند إجراء التحليل الأساسي.

إستراتيجية التحليل الأساسية

التحليل الأساسي تتمثل طريقة تقييم الأسهم في تحليل العوامل المالية والاقتصادية ذات الصلة مثل ظروف الاقتصاد الكلي للبلد وكفاءة إدارة الشركة وما إلى ذلك. في الأساس ، يدرس المتداول أي شيء يؤثر على قيمة السهم من خلال استراتيجية التحليل الأساسية.

يستخدم التحليل الأساسي لتحديد التقييم الصحيح للأسهم في السوق الأوسع. يتم التحليل الأساسي من خلال المنظورات الجزئية والكلي. يبدأ التحليل بمنظور كلي ثم ينتقل إلى المنظور الجزئي (أداء الشركة).

يمكن جمع البيانات من السجلات العامة. يجب على المتداول ، عند تقييم الأسهم ، البحث عن الإيرادات والأرباح والنمو المستقبلي والعائد على حقوق الملكية وهوامش الربح وما إلى ذلك.

إذا أظهر التحليل أن قيمة السهم أقل بكثير من سعر السوق الحالي ، فإن الإشارة هي الشراء. والعكس صحيح ، إذا أظهر التحليل الأساسي أن قيمة السهم أعلى بكثير من سعر السوق الحالي ، فإن الإشارة هي البيع.

يمكن تصنيف استراتيجية التحليل الأساسية في مجموعتين:

• الكمية - المعلومات التي يمكن إظهارها بالأرقام والكميات. إنها الخصائص القابلة للقياس للأعمال ، مثل الإيرادات والأرباح والأصول وغير ذلك.
• النوعية - طبيعة المعلومات وليس كميتها. قد تشمل جودة المديرين التنفيذيين الرئيسيين للشركة ، والاعتراف بالعلامة التجارية ، وبراءات الاختراع ، والتكنولوجيا الخاصة بها.

عادة ما يتم استخدام الأساليب الكمية والنوعية في المزيج عند إجراء التحليل الأساسي.

تداول مع وسيط موثوق به ومعترف به دولياً

فتح الحساب فتح حساب تجريبي

استراتيجية فوركس التحليل الأساسي

يستخدم تجار الفوركس أيضاً التحليل الأساسي. نظراً لأن التحليل الأساسي يتعلق بالقيمة الجوهرية للاستثمار ، فإن تطبيقه على الفوركس يتضمن أيضاً مراعاة الظروف الاقتصادية التي تؤثر على عملة البلد.

فيما يلي بعض العوامل الأساسية الرئيسية التي تلعب دوراً في حركة العملة.

• المؤشرات الاقتصادية - المؤشرات الاقتصادية هي التقارير التي تنشرها الحكومة أو منظمة خاصة والتي توضح بالتفصيل الأداء الاقتصادي لبلد ما. سيجد المتداول هنا معدلات وأرقام البطالة وإحصائيات الإسكان والتضخم وما إلى ذلك.
• الناتج المحلي الإجمالي - مقياس لاقتصاد بلد ما ، ويمثل القيمة السوقية الإجمالية لجميع السلع والخدمات المنتجة في بلد ما خلال عام معين.
• مبيعات التجزئة إنه مقياس لإيرادات جميع متاجر البيع بالتجزئة في بلد ما. يمكن مقارنة تقرير البيع بالتجزئة بأداء الأعمال لشركة مطروحة للتداول العام. بهذه الطريقة ، يمكن للمتداول أن يكون لديه فهم أفضل لظروف السوق.
• الإنتاج الصناعي غالباً ما يركز التجار على إنتاج الصناعي ، والتي تتقلب بشكل حاد لأن صناعة تعتمد بشكل كبير على الظروف المناخية والتجارية والطلب على الطاقة.
• مؤشر أسعار المستهلك - يقيس التغير في أسعار السلع الاستهلاكية عبر أكثر من 200 فئة مختلفة ، عند مقارنته بصادرات الدولة ، ويمكن استخدامه لمعرفة ما إذا كان بلد ما يحقق أرباحاً أو خسارة على منتجاته وخدماته.

هناك ثلاثة مؤشرات رئيسية للبحث عن كثب عند تطبيق استراتيجيات التحليل الأساسي.

• مؤشر مديري المشتريات (PMI) - هو مؤشر للاتجاه السائد للاتجاهات الاقتصادية في قطاعي الصناعة والخدمات. يستخدم PMI لتوفير معلومات حول ظروف العمل الحالية والمستقبلية لصناع القرار في الشركة والمحللين والمستثمرين.

  يتم إصدار MI مرة في الشهر ويحتوي على 19 دراسة استقصائية لشركات الصناعات الأولية. يعتمد PMI على خمسة مجالات مسح رئيسية ، تحتوي على أسئلة حول ظروف العمل والتغييرات ، سواء كانت تتحسن ، لا تغيرات ، أو تتدهور.

  • طلبات جديدة
  • مستويات التخزين
  • الإنتاج
  • تسليم الموردين
  • توظيف

  ينتشر رقم مؤشر مديري المشتريات من 0 إلى 100. عندما يكون مؤشر مديري المشتريات أعلى من 50 ، فإنه يمثل توسعاً بالمقارنة مع الشهر السابق. عندما تقرأ PMI أقل من 50 ، فإنها تمثل انكماشاً ، وعندما تكون 50 - لا تعني أي تغيير.

  تبدو الصيغة هكذا ، بسيطة للغاية:

  مؤشر مديري المشتريات = (P1 * 1) + (P2 * 0.5) + (P3 * 0)

  حيث :
  P1 = النسبة المئوية التي تشير إلى حدوث تحسن
  P2 = النسبة المئوية التي تشير إلى عدم حدوث تغيير
  P3 = النسبة المئوية التي تشير إلى حدوث تدهور

  يمكن للمتداولين استخدام مؤشر مديري المشتريات لأنه مؤشر رئيسي للظروف الاقتصادية. يميل اتجاه الترند في مؤشر مديري المشتريات إلى أن يسبق التغيرات في الاتجاه في التقديرات الرئيسية للنشاط الاقتصادي والإنتاج. إن إيلاء اهتمام وثيق لمؤشر مديري المشتريات يمكن أن يؤدي إلى تبصر مربح في تطور الاتجاهات في الاقتصاد الكلي.

• مؤشر أسعار المنتجين - هو مقياس للتضخم على أساس تكاليف للمنتجين. يقيس تحركات الأسعار من وجهة نظر البائع.

  هناك ثلاثة مجالات لتصنيف PPI:

  • صناعة
  • سلعة
  • الطلب النهائي والمتوسط المستند إلى السلع

  يبدأ مقياس PPI بالرقم 100 وبعد ذلك وعندما يزيد الإنتاج أو ينقص ، يمكن مقارنة الحركات برقم البداية (100).

  على سبيل المثال ، بلغ إنتاج بلد ما في مارس 108 في مؤشر أسعار المنتجين. ويبين الرقم 108 أن تكلفة الإنتاج في ذلك البلد في مارس ارتفعت بنسبة 8٪ مقارنة بشهر فبراير.

• مؤشر تكلفة التوظيف (ECI) - عبارة عن سلسلة اقتصادية ربع سنوية توضح بالتفصيل نمو إجمالي تعويضات الموظفين. يتتبع الحركة في تكلفة العمالة ، مقاسة بالأجور والمزايا ، على جميع مستويات الشركة.

  معيار المؤشر الأساسي هو 100.

  لذا فإن الاتجاه التصاعدي يمثل في معظم الأوقات اقتصاداً قوياً ومتنامياً ؛ أرباب العمل يدفعون رواتب أكبر لموظفيهم من خلال الأجور والمزايا. يستخدم المتداولون هذا المؤشر لقياس التضخم ، حيث تمثل الأجور جزءاً كبيراً من تكاليف الشركة لإنتاج وتقديم خدمة في السوق.

مزايا وعيوب ECI

مزايا ECI

• تحسب ECI المجموعة الإجمالية لتكاليف الموظفين على الشركات ، وليس فقط الأجور - التأمين الصحي ، والمعاشات التقاعدية وخطط استحقاقات الوفاة ، والمكافآت.
• يتم عرض معدلات التغيير من الربع السابق وعلى أساس سنوي.

عيوب ECI

• يتم إصدار البيانات كل ثلاثة أشهر فقط ، مع تداخل طفيف يغطي فترة منتصف الشهر.
• يمكن أن يكون ECI متقلباً عند أخذ المكافآت الدورية ومدفوعات العمولات وما شابه في الاعتبار (خاصة في نهاية العام - المكافآت الأكبر).

الخلاصة على استراتيجية التحليل الأساسي

هناك العديد من المؤشرات الاقتصادية التي يمكن استخدامها لتقييم أساسيات الفوركس. من المهم إلقاء نظرة شاملة ليس فقط على الأرقام ولكن أيضاً فهم ما تعنيه وكيف تؤثر على اقتصاد الدولة. إذا تم إجراء التحليل الأساسي بشكل صحيح ، فيمكن أن يكون مورداً لا يقدر بثمن لأي متداول عملة لاتخاذ القرار الصحيح إلى حد ما.